第二天上午，唐峰下令逮捕李水牛，然后让人把王标带到自己办公的帐篷，并让人给他松绑，还让人准备了椅子和茶水，一切就绪之后，唐峰命令士兵们全部退出帐篷，然后来到王标对面坐下，给自己倒了一杯茶，给他也倒了一杯。
王标看到眼前的一切非常奇怪，问道：“你是谁？让人把我带到这里干什么？”唐峰回答：“我就是唐峰。把你请到这里，是想和你交个朋友。”王标说道：“要打要杀就快点，不要假惺惺的。”唐峰摇了摇头，拿起茶碗喝了一口，说道：“王大人，我这是在救你，坦白从宽，抗拒从严，赶紧说了吧，给自己争取一个比较好的结果。”王标说道：“我是个讲义气的人，是不会出卖朋友的，你就别在我身上浪费时间了。”唐峰听后连连摇头：“王大人，你讲义气，可是你的朋友们，可不讲义气，正是因为刘二麻子的口供，我们才能在天香楼抓住你和龙三。”正在这时一个士兵走进帐篷，向唐峰敬礼：“报告唐将军，李水牛已经被抓获，怎么处置？”(其实这是唐峰安排的计谋，目的是击垮王标的心理防线，李水牛此时还没有被抓)唐峰听后吩咐道：“把他交给林大人审问。”士兵领命而去，唐峰对王标说道：“听到了吧，李水牛被抓了，是龙三把他供出来的，你看看你的这些朋友，为了能够减轻处罚，什么都说了，你觉得你还要继续保守秘密吗？”王标听到这里再也受不了了，说道：“一群胆小鬼，平时称兄道弟。现在出事儿了，一个个就知道自保。”接着他就向唐峰要了纸笔，把自己的问题都写了下来。
下午李水牛被抓获了，见其他人都招供了，他也就不再抵抗，老老实实地交代了自己的问题。
由于受到不平等条约的限制，唐峰没有下令抓捕乔治。次日，林得水遵照清政府命令，宣布了对龙三等人的判决：罪犯龙三，走私鸦片，私藏枪支，行贿官员，判斩立决。
罪犯王标，徇私枉法，收受贿赂，判斩立决。罪犯李水牛，收受贿赂，徇私枉法，但其系胁从，判徒刑十五年。
罪犯刘二麻子，走私鸦片，私藏枪支，但其系胁从，且有立功表现判徒刑十年。
除了四名主犯之外，该集团的其他成员也受了惩罚。随后龙三、王标、李水牛三人的家产被没收，龙三的货船以及他经营的赌场和妓院也被卖掉，收缴的鸦片被销毁。
当天晚上，官员们聚在一起，讨论如何瓜分罪犯财产的问题(按照清朝官场的潜规则，被没收的财产除大部分上交国库外，剩下的会被办案官员瓜